BC-paret har betydande bolåneskulder på väg att gå i pension, men risken bör minska med tiden

1
BC-paret har betydande bolåneskulder på väg att gå i pension, men risken bör minska med tiden

“Jean och Lorraine har förberett sig för pensionering med kapitalöverskott till deras behov”, säger experten. “De har kompetens och fokus för att få pensioneringen att fungera”

Artikelinnehåll

I British Columbia delar ett par som vi kallar Jean och Lorraine, 62 respektive 48, sitt hem med barnen Elizabeth, 18, och Larry, 16. Föräldrarna har vitt skilda inkomster – Jeans ingenjörsverksamhet tar in 28 000 dollar per månad medan Lorraines inkomst från hennes personliga vårdföretag är närmare $1 500. De hoppas båda att gå i pension om tre år, när Jean fyller 65. Deras barn, med stöd av lämpliga RESP:er, kommer att ha lämnat hemmet då.

Annons

Artikelinnehåll

Innan de går i pension måste Jean och Lorraine ta reda på vad deras pensionsbehov och -inkomster kommer att vara och hur de bäst kan uppnå sina mål: att leva bra och ge mesta möjliga förmögenhet och inkomst till sina barn. De kommer att behöva balansera sin önskan att leva bra nu med behovet av att samla upp alla rikedomar de kan för vad som skulle kunna vara en tre eller fyra decenniers pensionering.

Artikelinnehåll

e-posta [email protected] för en gratis familjeekonomianalys

Family Finance bad Derek Moran, chef för Smarter Financial Planning Ltd. i Kelowna, BC, att arbeta med Jean och Lorraine. Han ser problemen som deras 14-åriga åldersskillnad och de $619 700 skulderna som de måste hantera. Skulden består av bostadslån med säkerhet i egendom. Räntorna är låga ensiffriga, men om de tar skulden i pension när deras inkomster krymper blir det en annan historia.

Annons

Artikelinnehåll

Mål och medel

Parets pensionsmål är att generera $6 000 per månad efter skatt för levnadskostnader och resa i kanske fem år i USA och utomlands, se sina två barn genom eftergymnasial utbildning och betala ner skulder när det är möjligt.

De har ett hem på $975 000 och två hyror med uppskattade gatupriser på $360,000 och $384,667 och skulder på $334,765 för deras hem och $224,488 och $60,445 för deras två hyror. Deras fastighetstillgångar uppgår till $1,719,667 mot skulder på $619,699. Förhållandet mellan tillgångar och skulder är 2,78, vilket fortfarande ligger inom bankernas utlåningsriktlinjer.

Olika kunder betalar Jean totalt 28 000 USD per månad. Den går in i hans privata företag som han tar ut månadslön från. Återstoden han inte betalar själv hålls kontant. Jean borde ta en lön på $62 000 per år för att maximera Kanadas pensionsplansavgifter och lämna resten att beskattas med 12 procent, vilket är småföretagsräntan i BC. Han kan sedan ta ut besparingar från företaget som utdelningar under pensioneringen . Utgående från siffrorna kommer 28 000 USD i inkomst per månad att minska med den skattefria delen på 5 740 USD och 5 100 USD eller så till lön, vilket ger 17 160 USD per månad eller 205 920 USD per år kvar i företaget.

Annons

Artikelinnehåll

Sparande och pensioner

När Jean går i pension vid 65 år kommer han att kunna räkna med uppskattningsvis 7 850 $ per år från OAS och uppskattningsvis 12 400 $ från CPP. Lorraine kommer att få $5 980 CPP per år och samma OAS som Jean.

Parets skattefria sparkonton har ett totalt saldo på $179 830. Om de fortsätter att lägga till 6 000 USD under tre år till Jeans 65 års ålder, kommer de med tre procents tillväxt över inflationen att bli 215 600 USD i 2022-dollar vid Jeans 65 års ålder. Det kapitalet växer med tre procent över inflationen under de kommande 39 åren till Lorraines ålder 90 skulle generera $9 450 per år.

Paret har $313 200 i RRSPs inklusive låsta konton. Jean har 52 000 $ i bidragsrum. Han kan flytta det beloppet från sitt företag till sin RRSP. Det skulle höja hans totala summa till $365 200. Om han lägger till $11 088 per år under tre år och uppnår en avkastning på tre procent efter inflation, kommer summan att stiga till $434,365. Den summan, som spenderas under de följande 39 åren, kan generera 19 044 USD per år.

Annons

Artikelinnehåll

Om Jean kan spara 201 120 USD per år i sitt företag, kommer 12 procent eller 24 134 USD att gå till skatt. Balansen, 176 986 $ kommer att stiga till 756 864 $ under tre år under antagande av tre procents årlig ränta. De pengarna, spenderade under de följande 39 åren, skulle generera $33 185 per år.

Pensionsinkomst

Lägger man ihop inkomstelement när Jean är 65, skulle de få hans årliga pension från tidigare anställning på $2 727, CPP på $12 400, OAS på $7 830, RRSP-inkomst på $19 044, TFSA-betalningar på totalt $9 450, $33 185 från Jeans företag och 812 $6 från deras hyresrätter. för en total inkomst före skatt på 91 448 USD . Efter uppdelning av berättigad inkomst och 14 procents genomsnittlig skatt skulle de ha 79 968 $ årlig inkomst eller 6 664 $ per månad.

Annons

Artikelinnehåll

När Lorraine är 65, kommer de att ha Jeans pension på 2 727 USD, CPP-förmåner på 12 400 USD och 5 980 USD, två årliga OAS-förmåner på 7 830 USD vardera, 19 044 USD RRSP-inkomst, 9 450 USD TFSA-kassaflöde, 23 985 USD från bolagets inkomster, 812 USD för inkomster, 812 USD för bolagets inkomster, 812 USD för totala inkomster, 812 USD. . Efter uppdelning av kvalificerad inkomst och 15 procents genomsnittlig skatt skulle de ha 83 070 USD per år eller 6 925 USD per månad att spendera.

Det finns många okända i dessa prognoser. Framtida räntor, utvecklingen av fastighetspriserna i BC och hur företaget kan gå är osäkra. Jean kommer att ha en hel del kontanter i sitt företag som ska beskattas i en takt som kan ändras. De pengarna kan hjälpa barnen, som kanske fortfarande går på universitetet, eller täcka oväntade utgifter.

Annons

Artikelinnehåll

Skulden på deras hyresfastigheter är ett annat problemområde. Tiden är dock på deras sida. I takt med att bolånen betalas ner kommer ränterisken att minska. Förutsatt att skatte- och avkastningssatserna förblir desamma kommer paret att ha tillräcklig inkomst för att behålla utgifterna på nuvarande nivåer med mer fritt kassaflöde när bolånen betalas ner och ägarkapitalet ökar.

“Jean och Lorraine har förberett sig för pensionering med kapitalöverskott till deras behov”, avslutar Moran. “De har kompetensen och fokus för att få pensioneringen att fungera.”

Pensioneringsstjärnor: Tre pensionsstjärnor ***av fem

Finansiell post

mejla [email protected] för en kostnadsfri analys av familjeekonomi

Annons

Kommentarer

Postmedia har åtagit sig att upprätthålla ett livligt men civilt forum för diskussion och uppmuntrar alla läsare att dela sina åsikter om våra artiklar. Kommentarer kan ta upp till en timme för moderering innan de visas på webbplatsen. Vi ber dig att hålla dina kommentarer relevanta och respektfulla. Vi har aktiverat e-postaviseringar – du kommer nu att få ett e-postmeddelande om du får svar på din kommentar, det finns en uppdatering av en kommentarstråd du följer eller om en användare du följer kommenterar. Besök vår Riktlinjer för communityn för mer information och detaljer om hur du justerar din e-post inställningar.

liknande inlägg

Leave a Reply